(BFI) – Le crédit bancaire est devenu moins coûteux dans la zone CEMAC au cours du deuxième trimestre 2026. Le taux effectif moyen des prêts a reculé de 1,42 point de pourcentage pour s’établir à 10,94 %, contre 12,36 % fin mars. Toutefois, les coûts d’emprunt ont fortement varié au sein de ce bloc de six pays, allant de 8,31 % au Cameroun à 21,51 % au Gabon.
Ces chiffres sont issus du rapport sur la politique monétaire publié en septembre par la BEAC, la banque centrale du Cameroun, du Congo, du Gabon, de la Guinée équatoriale, du Tchad et de la République centrafricaine. Fin mars 2026, le taux moyen s’élevait à 12,36 %. Cet indicateur, techniquement désigné sous le nom de « taux effectif global », ne se limite pas au taux d’intérêt nominal appliqué à un prêt. Il intègre également d’autres frais et commissions liés au crédit, offrant ainsi une mesure plus complète de la charge réelle supportée par les emprunteurs.
La baisse de la moyenne régionale a été favorisée par le recul des coûts d’emprunt au Cameroun, au Tchad et au Congo, où les taux effectifs sont restés inférieurs à la moyenne de la CEMAC durant le trimestre. Les trois autres États membres ont enregistré des taux supérieurs à cette moyenne.
Des coûts d’emprunt allant de 8,31 % à 21,51 %
Le Cameroun a enregistré le taux effectif de prêt le plus bas de la région, à 8,31 %, suivi de près par le Tchad avec 8,47 %. Le Congo affichait un taux de 10 %, également inférieur à la moyenne de la CEMAC (10,94 %). Ailleurs, les emprunteurs ont dû faire face à des taux nettement plus élevés. La Guinée équatoriale a enregistré un taux effectif de 13,82 %, tandis que celui de la République centrafricaine s’établissait à 14,36 %. Le Gabon présentait le taux le plus élevé, à 21,51 %. « Par pays, la dynamique des taux effectifs globaux au sein de la CEMAC au deuxième trimestre 2026 a été marquée par des disparités significatives. Alors que le Gabon (21,51 %), la République centrafricaine (14,36 %) et la Guinée équatoriale (13,82 %) affichaient des taux supérieurs à la moyenne régionale (10,94 %), le Cameroun (8,31 %), le Tchad (8,47 %) et le Congo (10,00 %) ont enregistré des conditions d’emprunt inférieures à cette moyenne », a indiqué la BEAC dans son rapport.
Ces chiffres illustrent à quel point le coût de l’emprunt bancaire varie encore au sein de l’union monétaire, malgré la baisse de la moyenne globale. L’écart entre le Cameroun, qui a enregistré le taux le plus bas, et le Gabon, qui a affiché le plus élevé, a atteint 13,2 points de pourcentage au cours du trimestre.
Les frais bancaires représentent toujours plus d’un tiers du coût du crédit
Les taux d’intérêt ne constituent qu’une partie du coût supporté par les emprunteurs. La BEAC a également souligné le poids important des frais annexes et des commissions dans le coût final des prêts bancaires dans la zone CEMAC. « L’analyse des frais et commissions liés à l’octroi de crédits dans la CEMAC montre qu’au deuxième trimestre 2026, le taux nominal représentait en moyenne 63,4 % des taux effectifs globaux, tandis que les autres frais en représentaient 36,6 % », a précisé la banque centrale.
Cela signifie que plus d’un tiers du coût global du crédit bancaire provenait de frais autres que le taux d’intérêt nominal. Il s’agit notamment des coûts liés aux assurances, aux garanties, aux frais de dossier et aux autres commissions prélevées sur les prêts accordés par les banques opérant dans la CEMAC. Le recul du taux à 10,94 % témoigne certes d’un crédit bancaire moins coûteux à l’échelle régionale au deuxième trimestre, mais les chiffres de la BEAC révèlent également deux caractéristiques persistantes du marché : des différences substantielles de coûts d’emprunt d’un pays de la CEMAC à l’autre et le poids important des frais annexes dans le coût final supporté par les emprunteurs.
